Investing.com — Morgan Stanley (NYSE:MS), GE Vernova (NYSE:GEV) hissesi için hedef fiyatını 422 dolardan 511 dolara yükseltirken, Overweight notunu korudu. Bu kararda Gaz segmentindeki fiyatlandırma iyileştirmeleri ve Nükleer operasyonlardaki uzun vadeli yükseliş potansiyeli etkili oldu.
Firma, 2025-2035 gelir bileşik yıllık büyüme oranını 90 baz puan artırdı ve 2030-2035 için EBITDA marjlarını 150 baz puan daha yüksek öngördü. Yeni hedef fiyat, Morgan Stanley’nin 2028 EBITDA tahmini üzerinden 16,9x çarpana işaret ediyor ve Pazartesi günkü kapanış fiyatına göre yaklaşık %2 yükseliş potansiyeli sunuyor.
Bununla birlikte, Morgan Stanley boğa senaryosunu 727 dolara yükselterek %45’lik potansiyel artış öngördü. Aynı zamanda ayı senaryosunu da 325 dolara çıkardı. Bu durum, şirketin kazanç gücü netleştikçe 2028 için daha dar bir finansal sonuç aralığını yansıtıyor.
Firma, revize görünümü destekleyen temel faktörler olarak “gaz türbinleri için sürekli güçlü talep göstergeleri, yüksek fiyatlandırma ve mevcut arz-talep sıkışıklığının belirgin bir sona erme işareti göstermemesi” konularına dikkat çekti.
GE Vernova şu anda Morgan Stanley’nin 8,0 milyar dolarlık 2028 EBITDA tahminine göre 16 kat ve alım tarafı konsensus EBITDA tahminleri olan 8,5-9,0 milyar dolara göre yaklaşık 14-15 kat değerlemeyle işlem görüyor. Bu durum, 2028 EBITDA çarpanları üzerinden Siemens Energy’ye kıyasla yaklaşık %100 prim anlamına geliyor.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
